Ein globaler Schwellenmarktfonds für Unternehmensanleihen
Aufteilung nach Bonität
Die 10 größten Positionen (%)
MTN Mauritius Investment Ltd | 2,1 |
Petrobras Global Finance Bv | 1,9 |
Petroleos Mexicanos | 1,8 |
Gth Finance Bv |
1,6 |
Huarong Finance 2017 Co Ltd 4.95 | 1,5 |
Huarong Finance 2017 Co Ltd 4.25 | 1,5 |
CGNPC International Ltd | 1,5 |
Banco Mercantil Del Norte Sa | 1,5 |
Embraer Netherlands Finance BV | 1,5 |
Stillwater Mining Co | 1,4 |
Gesamt | 16,2 |
Quelle: Investec Asset Management; Stand: 30.09.2018. Das Portfolio kann kurzfristig starken Änderungen unterliegen Bei den Anleihenratings handelt es sich um Annäherungswerte von Investec. Diese Informationen stellen keine Empfehlung zum Kauf, Verkauf osabweichender Wert.
1 JAHR | 3 JAHRE P.A. | 5 JAHRE P.A. | SEIT AUFLEGUNG P.A.* | |
Investec GSF EM Corporate Debt I Acc | -1,0 % | 4,8 % | 7,9 % | 7,8 % |
JPM CEMBI Broad Diversified Composite | 0,8 % | 4,0 % | 8,0 % | 7,9 % |
Relative Wertentwicklung | -2,8 % | -0,2 % | -1,1 % | -1,1 % |
Quartilsplatzierung | 4 | 2 | 2 | 2 |
Wertentwicklung Im Kalenderjahr (und index**) -renditen: 2017: -3.7% (-5,2%); 2016: 14,4%(12,9%); 2015: 8,3%(12,8%); 2014: 18,0%(19,5%); 2013: -5,6%(-4,9%).
Quelle: Morningstar; Stand: 30.09.2018. Quelle: Morningstar, 5 Jahre (endend im Dezember 2017). Die Performance versteht sich nach Abzug von Gebühren (Anteilsklasse A thes., NIW-basiert, einschließlich laufender Gebühren, ausschließlich Ausgabeaufschläge), thesaurierte Bruttogewinne, in USD. *Auflegungsdatum: 15.04.2011. Quartil-Ranking im Sektor GIFS OE Global Emerging Markets Corporate Bond. **JPM CEMBI Broad Diversified Composite
Allgemeine Risiken:
Die bisherige Wertentwicklung lässt nicht zuverlässig auf zukünftige Ergebnisse schließen und es können Verluste erzielt werden. Der Wert dieser Anlagen, inklusive aller hiermit erwirtschafteten Erträge, wird von Änderungen an Zinssätzen, allgemeinen Marktbedingungen und sonstigen politischen, sozialen und wirtschaftlichen Entwicklungen sowie von spezifischen Angelegenheiten im Zusammenhang mit den zu Anlagezwecken gehaltenen Vermögenswerten beeinflusst. Die in der Vergangenheit erzielte Performance sollte nicht als Hinweis auf die zukünftige Wertentwicklung betrachtet werden. Möglicherweise wird der Fonds seine Anlageziele nicht erreichen. Es kann daher nicht gewährleistet werden, dass diese Anlagen Gewinne erzielen; Verluste sind möglich. Dieser Fonds eignet sich unter Umständen nicht für Anleger, die beabsichtigen, ihr Geld kurz- oder mittelfristig wieder abzuziehen.
Spezifische Risiken:
Wechselkurse: Änderungen des relativen Werts unterschiedlicher Währungen können sich negativ auf den Wert von Anlagen sowie auf die damit verbundenen Erträge auswirken. Ausfall: Es besteht ein Risiko, dass die Emittenten von festverzinslichen Anlagen (z.B. Anleihen) nicht in der Lage sind, Zinszahlungen vorzunehmen oder das geliehene Geld zurückzuzahlen. Je schlechter die Kreditqualität des Emittenten ist, desto größer ist das Risiko eines Ausfalls und somit eines Anlageverlusts. Kontrahenten: Ein Kontrahent eines Derivatgeschäfts kommt unter Umständen seinen Verpflichtungen nicht nach, was einen finanziellen Verlust nach sich zieht. Derivate: Der Einsatz von Derivaten kann das Gesamtrisiko erhöhen, indem die Auswirkungen von Gewinnen und Verlusten gesteigert werden. Dies kann zu großen Wertveränderungen und potenziell hohen finanziellen Verlusten führen. Schwellenmarkt: Diese Märkte sind mit einem höheren Risiko finanzieller Verluste verbunden als weiter entwickelte Märkte, da sie eventuell weniger weit entwickelte Rechts-, Wirtschafts-, politische oder sonstige Systeme haben. Zinssatz: Tendenziell sinkt der Wert von festverzinslichen Anlagen (z.B. Anleihen), wenn sich Zinssätze und/oder Inflationsraten erhöhen. Liquidität: Aufgrund einer unzureichenden Anzahl von Käufern oder Verkäufern für bestimmte Anlagen können sich Verzögerungen im Handel und bei den Abrechnungsmöglichkeiten sowie starkeWertschwankungen ergeben. Dies kann zu unerwartet hohen Verlusten führen.
Portfoliomanager
Fondsvolumen | 904,9 Mio. € |
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Auflegungsdatum | 15.04.2011 |
Auflegung der Strategie | 30.03.07 |
Sitz | Luxemburg |
Vergleichsindex | JPM CEMBI Broad Diversified Composite |
Morningstar- Kategorie |
Global Emerging Markets Corporate Bond |
Rendite | 5,8 %** |
Rendite abzüglichder laufendenKosten |
3,9 %** |
Verfügbare Aneilsklassen |
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Retail | |
A, USD, aussch.: | LU0611394940 |
A, EUR-Hedged, thes.: | LU1241889382 |
Institutional | |
I, USD, thes.: | LU0611395327 |
I, EUR-Hedged, thes.: | LU1190964640 |
Wichtige Informationen
Alle Informationen mit Stand vom 30.09.18, sofern nicht anders angegeben.
Indizes: Indizesdienen lediglich der Illustration, werden nicht verwaltet und berücksichtigen weder die Marktbedingungen noch die mit einer Anlage verbundenen Kosten.Darüber hinaus kann die Strategie des Managers Anlagetechniken und -instrumente einsetzen, die bei der Erzielung der Indexperformance nicht eingesetztwurden. Aus diesem Grund sind die Wertentwicklungen des Managers und der Indizes nicht unmittelbar vergleichbar.
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